设备融资租赁是什么？企业为何要选它？

设备融资租赁是一种集融资与融物于一体的现代金融服务方式，指出租人根据承租人对设备出卖人的选择，从出卖人那里购买承租人所需的设备，然后将设备提供给承租人使用，承租人通过支付租金的方式在租赁期内获得设备的使用权，并在租赁期满后根据约定选择续租、留购或退回设备的交易模式，这种模式将设备的所有权与使用权分离，通过“租物”实现“融资”，为企业特别是中小企业提供了一种灵活、高效的设备获取途径，在推动产业升级、优化企业财务结构等方面发挥着重要作用。

从本质上看，设备融资租赁是一种三方交易，涉及出租人、承租人和设备出卖人三个主体，出租人通常是专业的融资租赁公司、银行或金融机构，它们拥有资金优势，负责筹集资金购买设备；承租人是需要设备的企业或个人，它们通过租赁方式获得设备的使用权，以满足生产经营需求；设备出卖人是设备的制造商或经销商，它们根据出租人和承租人的约定向承租人直接交付设备，交易流程通常包括以下几个环节：承租人根据自己的需求选择设备并确定出卖人；承租人与出租人签订融资租赁合同，约定租金金额、支付方式、租赁期限等条款；出租人与出卖人签订买卖合同，购买设备；设备交付后，承租人验收并投入使用，并按照合同约定定期向出租人支付租金；租赁期满后，承租人根据合同约定选择处理设备，通常可以选择支付象征性价款后获得设备所有权（留购），或者续租、将设备返还给出租人。

设备融资租赁的核心特征在于“融资”与“融物”的结合，与传统银行贷款相比，设备融资租赁的优势主要体现在以下几个方面：一是降低企业资金门槛，企业无需一次性支付大额设备购置款，而是通过分期支付租金的方式获得设备使用权，缓解了短期资金压力；优化企业财务结构，租金支出通常可以计入当期成本，有助于降低企业应纳税所得额，同时租赁负债一般不体现在资产负债表上（经营性租赁），可以改善企业的资产负债率和财务指标；三是灵活匹配企业需求，租赁期限、租金支付方式、期满处置方式等可以根据企业的现金流状况和生产经营特点进行定制，满足不同企业的个性化需求；四是规避设备贬值风险，在技术更新较快的行业，企业可以通过租赁方式快速更新设备，避免因设备技术落后导致的贬值损失；五是审批流程相对简便，融资租赁公司更关注设备的变现能力和承租人的还款能力，而非企业的信用历史和抵押物,对于信用记录不足或缺乏抵押物的中小企业更为友好。

设备融资租赁的分类方式多样，根据不同的标准可以划分为不同类型，按租赁资产的性质划分，可分为动产融资租赁（如机械设备、交通工具、医疗设备等）和不动产融资租赁（如厂房、写字楼等）；按租赁目的划分，可分为直接融资租赁（出租人根据承租人选择购买设备并出租给承租人）和售后回租（承租人将自有设备出售给出租人后再租回使用，实现“资产变现+融资”的双重目的）；按租赁期限和租金支付方式划分，可分为融资性租赁（租赁期限较长，租金覆盖设备大部分成本，通常包含留购选择权）和经营性租赁（租赁期限较短，租金仅覆盖设备部分成本，出租人承担设备贬值风险）；按交易结构复杂程度划分，可分为单一项目租赁（针对单一设备的租赁）和杠杆租赁（出租人以少量资金作为杠杆，吸引银行等金融机构共同参与大型设备融资，适用于飞机、轮船等高价值设备）。

设备融资租赁的应用场景广泛，几乎涵盖所有需要使用设备的行业，在制造业中，企业可以通过融资租赁购置生产线、数控机床等关键设备，扩大生产规模；在医疗领域，医院通过租赁CT、MRI等大型医疗设备，提升诊疗能力而不占用大量资金；在交通运输行业，航空公司租赁飞机、航运公司租赁船舶、物流企业租赁货车，有效解决了资金密集型行业的设备投入问题；在能源和基建领域，发电企业租赁发电设备、建筑企业租赁工程机械，降低了项目初期的资金压力；在农业领域，农户通过租赁农业机械，实现了规模化经营，对于初创企业和中小企业，由于融资渠道有限、信用积累不足，设备融资租赁更是获取设备、启动业务的重要途径。

设备融资租赁也存在一定的风险和注意事项，出租人面临的主要风险包括承租人违约风险（承租人未能按时支付租金）、设备处置风险（租赁期满后设备价值低于预期）、法律合规风险（合同条款不完善或违反法律法规）等，承租人则需要关注租金成本的总和可能高于设备直接购买成本、租赁期间对设备的处置权受限（如不得擅自转租或抵押）、以及设备维护保养的责任划分等问题，在选择设备融资租赁时，企业需要充分评估自身的还款能力、设备的使用需求和市场前景，仔细阅读合同条款，明确双方的权利义务，选择信誉良好、专业能力强的融资租赁公司,以降低交易风险。

随着金融科技的发展和产业升级的推进，设备融资租赁行业也在不断创新和演进，数字化技术的应用，如大数据、人工智能、区块链等，正在提升融资租赁的风险控制能力、审批效率和客户体验，通过大数据分析承租人的信用状况和设备使用数据，可以更精准地评估风险；通过区块链技术实现合同存证和租金支付的透明化，降低了操作风险；线上化平台的应用简化了申请流程，缩短了审批时间，绿色融资租赁、跨境融资租赁等新型模式也逐渐兴起，为新能源、环保产业以及企业“走出去”提供了金融支持，设备融资租赁将在支持实体经济、促进产业转型方面发挥更加重要的作用,成为连接金融资本与产业设备的重要纽带。

相关问答FAQs

Q1：设备融资租赁和银行贷款购买设备有什么区别？
A1：设备融资租赁与银行贷款购买设备在性质、流程和风险分担上存在显著差异，性质不同：融资租赁是“融物+融资”的结合，企业获得的是设备的使用权而非所有权（除非留购），而银行贷款是直接融资，企业获得资金后自行购买设备，拥有所有权，流程不同：融资租赁涉及三方（出租人、承租人、出卖人），出租人直接购买设备并交付给承租人；银行贷款是双方（银行、企业）交易，企业需自行采购设备，风险分担不同：融资租赁中，设备的贬值风险通常由出租人承担（经营性租赁），而银行贷款中设备贬值风险由企业承担，融资租赁对企业的信用要求和抵押物要求相对较低，审批更灵活；银行贷款则更看重企业的信用记录和抵押物价值，税务处理不同：融资租赁的租金支出可税前扣除，而银行贷款的利息和设备折旧可税前扣除，但两者对企业现金流的影响方式不同。

Q2：企业在选择设备融资租赁时需要重点关注哪些条款？
A2：企业在选择设备融资租赁时，需重点关注以下几个核心条款：一是租金条款，包括租金总额、支付方式（如按月、按季）、利率（如果是融资性租赁）、以及逾期罚息等，需评估租金成本是否在可承受范围内；二是租赁期限，期限应匹配设备的使用寿命和企业现金流状况，避免期限过短导致租金压力过大，或期限过长导致设备技术落后；三是期满处置方式，明确租赁期满后是留购（需约定留购价格）、续租还是退回设备，并根据企业需求选择最有利的方案；四是设备维护责任条款，明确租赁期间设备的维修、保养、保险等费用由谁承担，通常经营性租赁由出租人承担，融资性租赁由承租人承担；五是违约责任条款，包括承租人违约（如逾期支付租金）和出租人违约（如设备质量问题）的处理方式，以及提前终止合同的条件和后果；六是合同解除条款，了解在哪些情况下企业可以提前解除合同，以及可能需要承担的违约责任，还需注意合同中的担保条款、保险要求以及适用法律等，确保条款清晰、公平,避免后续纠纷。